股本溢價(jià)是一個(gè)金融學(xué)的專(zhuān)業(yè)名詞，可能對(duì)很多初次接觸金融經(jīng)濟(jì)學(xué)知識(shí)的人來(lái)說(shuō)會(huì)比較陌生，那么究竟什么是股本溢價(jià)呢？下面是會(huì)計(jì)網(wǎng)整理的一些關(guān)于股本溢價(jià)的知識(shí)，大家可以一起來(lái)看看。

　　股本溢價(jià)是什么？

　　股本溢價(jià)是一種資本公積。股本溢價(jià)是指股份有限公司在溢價(jià)發(fā)行股票時(shí)實(shí)際收到的金額超過(guò)股票的總票面價(jià)值，而資本公積金是指投資者或他人投資于企業(yè)的資金，所有權(quán)屬于投資者。投資金額超過(guò)法定資本。

　　股本是什么？

　　股本指的是股份資本，股份資本是指經(jīng)過(guò)發(fā)行股票將許多個(gè)別資本聯(lián)合為集團(tuán)資本的一種資本形式。

　　股本溢價(jià)的會(huì)計(jì)分錄

　　借：銀行存款

　　　　貸：股本

　　　　　　資本公積--股本溢價(jià)

　　資本公積包括什么？

　　包括資本溢價(jià)、股本溢價(jià)、其他資本公積。資本溢價(jià)是公司發(fā)行的股權(quán)債券價(jià)格超過(guò)所有者權(quán)益的部分；其他資本公積包括可供出售金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動(dòng)、長(zhǎng)期股權(quán)投資權(quán)益法下被投資單位凈利潤(rùn)以外的變動(dòng)，資本公積是指企業(yè)從投資者收到的出資額中超過(guò)注冊(cè)資本或股本的部分，以及直接計(jì)入所有者權(quán)益的利得和損失。

　　什么是股份制公司？

　　股份制資本企業(yè)是股份制公司。股份制公司的資本不屬于單一股東或股東，而是屬于所有股東團(tuán)體。股東無(wú)權(quán)獨(dú)立控制其股本。他們只能出售股份和收回資本，不能向公司索取股本。股東有權(quán)出席公司股東大會(huì)，對(duì)公司重大事項(xiàng)進(jìn)行討論和表決，并作出決定。股本是將資本所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)分開(kāi)的資本。

　　對(duì)于股市中股本溢價(jià)轉(zhuǎn)增股本的情況，公司一般計(jì)入銀行存款、股本等科目進(jìn)行核算，那么相關(guān)的會(huì)計(jì)分錄怎么做？

　　股本溢價(jià)轉(zhuǎn)增股本的會(huì)計(jì)分錄

　　借：銀行存款

　　　　貸：股本(股票面值乘以發(fā)行數(shù)量)

　　　　　　資本公積——股本溢價(jià)(發(fā)行總額減去面值部分的溢出額，發(fā)行的費(fèi)用包括手續(xù)費(fèi)、傭金也扣減在此處)

　　資本公積是什么？

　　資本公積是企業(yè)收到投資者出資額超出其在注冊(cè)資本(或股本)中所占份額的部分，以及其他資本公積等。資本公積包括資本溢價(jià)(或股本溢價(jià))和其他資本公積等。資本公積屬于所有者權(quán)益類(lèi)科目。其貸方登記企業(yè)資本公積的增加數(shù)，借方登記資本公積的減少數(shù)，期末余額在貸方，反映企業(yè)資本公積實(shí)有數(shù)。

　　股本是什么？

　　股本也稱(chēng)為股份資本，是經(jīng)股份公司章程授權(quán)、代表公司所有權(quán)的全部股份，既包括普通股也包括優(yōu)先股。該科目的貸方登記實(shí)收資本的增加數(shù)額，借方登記減少數(shù)額。

　　轉(zhuǎn)增股本是什么？

　　轉(zhuǎn)增股本是指公司將資本公積轉(zhuǎn)化為股本。轉(zhuǎn)增股本不會(huì)改變股東的權(quán)益，但會(huì)增加股本規(guī)模，所以客觀結(jié)果與送紅股類(lèi)似。通俗地講，就是用資本公積金向股東轉(zhuǎn)送股票。

　　股本溢價(jià)是什么？

　　股本溢價(jià)是指股份有限公司溢價(jià)發(fā)行股票時(shí)實(shí)際收到的款項(xiàng)超過(guò)股票面值總額的數(shù)額。股本溢價(jià)是資本公積一種，而資本公積是指投資者或者他人投入到企業(yè)、所有權(quán)歸屬于投資者、并且投入金額超過(guò)法定資本部分的資金。

　　在ACCA考試中，F(xiàn)5階段“Relevant cost 相關(guān)成本”是一個(gè)每年都會(huì)出現(xiàn)在考卷上的高頻考點(diǎn)，同時(shí)該考點(diǎn)也比較容易混淆，接下來(lái)會(huì)計(jì)網(wǎng)今天就跟大家進(jìn)行解析。

　　1. Definition

　　Relevant costs arefuture incremental cash flows. 注意，這邊一定要同時(shí)滿(mǎn)足這三點(diǎn)：未來(lái)發(fā)生、增量的、現(xiàn)金流。只要有一個(gè)不滿(mǎn)足，都不能算是相關(guān)成本。

　　反例：非相關(guān)成本一定滿(mǎn)足至少其中之一

　　(i) Sunk cost—過(guò)去發(fā)生的

　　(ii) Depreciation—不是現(xiàn)金流

　　(iii) General fixed overheads—不是增量的

　　2.如何判斷?

　　A relevant cost is a future cash flow arising as a direct consequence of a decision.同時(shí)相關(guān)成本還要求，一定是和決策相關(guān)的，由于一個(gè)決定，導(dǎo)致未來(lái)會(huì)發(fā)生增量的現(xiàn)金流。比如說(shuō)Committed costs是過(guò)去決定，未來(lái)發(fā)生的成本。那么和現(xiàn)在的決定是沒(méi)有關(guān)系的。

　　3. 具體運(yùn)用

　　A special cutting machine will have to be hired for three months. Hire charges for this machine are $75 per month, with a minimum hire charge of $300.相關(guān)成本是300，因?yàn)樽钚∫冻龅默F(xiàn)金流是300。

　　4. 難點(diǎn)(1)--Material

　　問(wèn)：是否在倉(cāng)庫(kù)現(xiàn)有?

　　如果答：NO，那么相關(guān)成本就是從現(xiàn)在市場(chǎng)購(gòu)買(mǎi)的價(jià)值 ----end

　　如果答：有

　　追問(wèn): Regularly used?

　　答：Yes，那么相關(guān)成本還是市場(chǎng)購(gòu)買(mǎi)價(jià)值

　　答：NO，RC=Higher of 1.Value in other use 2. Scrap value

　　5. 難點(diǎn)(2)--Labour

　　問(wèn)：Spare Capacity?

　　如果答：Yes,相關(guān)成本是0 --end

　　如果答：NO

　　追問(wèn)：Additional labour hour can be obtained ?

　　答：Yes，相關(guān)成本= Extra labour cost

　　答：No,相關(guān)成本= Total Labour cost + lost contribution

　　來(lái)源：ACCA學(xué)習(xí)幫

　　在ACCA考試中，“Borrowing cost”每年都會(huì)出現(xiàn)在試卷題目里，同時(shí)也是ACCA考試一個(gè)重難點(diǎn)之一。接下來(lái)會(huì)計(jì)網(wǎng)就跟大家講解Borrowing cost借款利息的確認(rèn)和計(jì)算，希望有所幫助。

　　01、Qualifying asset

　　首先正常借款利息的確認(rèn)分錄為：

　　DR finance cost

　　CR loan/interest payable/cash

　　但是如果是為了建造qualifying asset 而發(fā)生的借款利息支出可以直接計(jì)入資產(chǎn)成本，即分錄為

　　DR asset

　　CR loan/interest payable/cash

　　那什么是qualifying asset 呢?

　　Qualifying asset 是企業(yè)需要花很長(zhǎng)時(shí)間才可以使用或者銷(xiāo)售的資產(chǎn)，也就是要花費(fèi)很長(zhǎng)時(shí)間才可以建造完成的資產(chǎn)。

　　對(duì)于財(cái)務(wù)費(fèi)用，計(jì)算公式：財(cái)務(wù)費(fèi)用=負(fù)債*實(shí)際利率*時(shí)間

　　02、時(shí)間的確定

　　因此我們先來(lái)討論第一個(gè)問(wèn)題：即時(shí)間的確定，對(duì)于資本化的開(kāi)始時(shí)間，我們?cè)谝韵氯齻€(gè)開(kāi)始時(shí)間中取最遲：

　　1) 開(kāi)始建造

　　2) 開(kāi)始借款

　　3) 獲得許可證

　　比如，企業(yè)在X1.1.1向銀行借了一筆300K 8%的款項(xiàng)，在X1.3.1開(kāi)始建造資產(chǎn)，那么資本化的開(kāi)始時(shí)間就是X1.3.1;

　　建造中途，如果建造項(xiàng)目被中斷或暫停，那么資本化需要相應(yīng)暫停。比如X1.6.1-X1.7.31這兩個(gè)月員工罷工，工程無(wú)法繼續(xù)，那么資本化需要暫停2個(gè)月。

　　最后當(dāng)項(xiàng)目被建造完成時(shí)，資本化被終止，比如X1.12.31項(xiàng)目建造完成，那么資本化終止。

　　因此在我們這個(gè)例子中，本期資本化的借款利率金額=300K*8%*(3/12+5/12), 即只有8個(gè)月的利息支出可以資本化。

　　03、利率的確定

　　接下來(lái)我們來(lái)討論公式中第二個(gè)數(shù)字，即利率的確定

　　既然是借款就分為兩類(lèi)，一類(lèi)是為了建造該資產(chǎn)專(zhuān)門(mén)借的一筆款項(xiàng)，即專(zhuān)項(xiàng)借款;一類(lèi)是企業(yè)目前的資產(chǎn)池子中的借款，即一般借款。

　　對(duì)于專(zhuān)項(xiàng)借款的處理比較簡(jiǎn)單，比如企業(yè)為了建造一個(gè)資產(chǎn)企業(yè)借了一筆利率為8%，金額為500K的款項(xiàng)，資本化的時(shí)間是9個(gè)月，那么資本化的借款成本=500K*8%*9/12=30K

　　對(duì)于一般借款的處理比較復(fù)雜，我們來(lái)看下面這個(gè)例子：

　　下表給出企業(yè)一般借款的情況

　　先來(lái)分析一下這個(gè)表格，其中利率為10%的借款期初X8.1.1金額是120，期末X8.12.31金額是120，說(shuō)明120的負(fù)債從期初一直存在到期末，同理金額為80的負(fù)債也是從期初存在到期末。

　　因此如果從這個(gè)資產(chǎn)池子拿錢(qián)投入Qualifying asset的建造，那么我們用10%的利率是不合適的，用8.5%的利率也是不合適的。

　　所以我們要計(jì)算出他們的加權(quán)平均利息，即10%*120/(120+80) + 8.5%*80/(120+80)=9.4%

　　所以應(yīng)該按照9.4%作為利率計(jì)算借款成本

　　下面我們來(lái)看一道例題題干的分析：

　　Golden Co had borrowed $4.8 million to finance the building of a building. Construction is expected to take three years. The loan was drawn down and incurred on 1 January 20X5 and work began on 1 April 20X5. $2 million of the loan was not utilized until 1 June 20X9 so Golden was able to invest it until needed.

　　Golden Co is paying 6% on the loan the can invest surplus funds at 4%.

　　Calculate the borrowing costs to be capitalised for the year ended 31 December 20X5 in respect of this project.

　　首先公司在X5.1.1借款4.8m，建造工作在X5.4.1開(kāi)始，因此借款利率開(kāi)始資本化的時(shí)間是X5.4.1，期末是X5.12.31，因此有9個(gè)月的利息需要資本化。

　　其中有2m的支出直到X9.6.1才開(kāi)始使用，因此2m在4.1-6.1這段期間可以爭(zhēng)取投資收入，抵減資本化的借款支出

　　因此本年資本化的金額為4.8m*6%*9/12-2m*4%*2/12=0.203m

　　謝謝大家，今天的講解到此結(jié)束，祝大家A考順利!

　　來(lái)源：ACCA學(xué)習(xí)幫

　　ACCA考試科目一共有15門(mén)，其中F2為《管理會(huì)計(jì)》，這門(mén)科目的主要內(nèi)容是關(guān)于管理會(huì)計(jì)體系的主要元素和管理會(huì)計(jì)的作用，其中涉及較多的知識(shí)點(diǎn)多且雜，如管理會(huì)計(jì)，管理信息，成本會(huì)計(jì)等，考試難點(diǎn)較多，F(xiàn)2《管理會(huì)計(jì)》重點(diǎn)難點(diǎn)資料，具體如下：

　　1.Target cost=target selling price–target profit=market price–desired profit margin.

　　2.cost gap=estimated cost–target cost.

　　3.TQM:

　?、賞reventing costs

　?、赼ppraisal costs

　?、踚nternal failure costs

　　④external failure cost

備考資料ue_arc_bkzl
請(qǐng)?jiān)谙旅婕t色框內(nèi)輸入分類(lèi)名稱(chēng)arc_bkzl_nameACCA

　　4.Alternative costing principle:

　?、貯BC(activity based costing)

　?、赥arget costing

　?、跮ife cycle

　?、躎QM

　　8.Time series:

　　①trend

　?、趕easonal variation:⑴加法模型sum to zero;⑵乘法模型sum to 4

　?、踓yclical variation

　?、躵andom variation

　　9.pricipal budget factor關(guān)鍵預(yù)算因子：be limited the activities

備考資料ue_arc_bkzl
請(qǐng)?jiān)谙旅婕t色框內(nèi)輸入分類(lèi)名稱(chēng)arc_bkzl_nameACCA

　　10.budget purpose:

　?、賑ommunication

　　②coordination

　　③compel the plan

　?、躮otivative employees

　　⑤resource allocation

　　11.Budget committee的功能：①coordinated②administration

　　12.Budget:①function budget②master budget:1.P&L;2.B/S;3.Cash Flow

　　13.Fixed Budget:不是在于固不固定，而是基于一個(gè)業(yè)務(wù)量的考慮，financail expression.

　　Flexible Budget:包含了固定成本和變動(dòng)成本，并且變動(dòng)成本的變化是隨著業(yè)務(wù)量的變化而改變。

　　14.Flexible Budget的優(yōu)點(diǎn)：

　　①recognize different cost behavior.

　?、趇mprove quality and a comparison of like with like

　　③help managers to forecast cost,revenue and profit.

　　15.Flexible Budget的缺點(diǎn)：

　?、偌僭O(shè)太簡(jiǎn)單。

　?、谛枰嗟臅r(shí)間準(zhǔn)備預(yù)算編制。

　　16.Controllable cost is a“cost which can be influenced by”its budget holder.大部分的變動(dòng)成本是可控的，non-controllable cost為inflation.

　　17.Budget Behavior:

　?、賞articipate approach

　　②imposed budget

　　18.payback投資回收期的缺點(diǎn)：

　?、賗gnore profitability

　　②the time value of money is ignored

　?、蹧](méi)有考慮項(xiàng)目后期帶來(lái)的經(jīng)濟(jì)利益

　　④arbitray武斷

　　19.payback投資回收期的優(yōu)點(diǎn)：

　?、賓asy to calculate

　?、趙idely use

　　③minimize the effect of the risk and help liqidity

　　★如果在算投資回收期的時(shí)候，發(fā)生折舊，則需要加回折舊，因?yàn)檎叟f是非現(xiàn)金項(xiàng)目。

　　20.(1+real interst rate)*(1+inflation rate)=(1+nominal interest rate)

　　21.NPV=present value of future net cash flow–present value of initial cost

　　22.永續(xù)年金=A/i

　　23.每年的匯報(bào)是相同的就查看年金現(xiàn)值系數(shù)表，不同的就查看年金系數(shù)表。

備考資料ue_arc_bkzl
請(qǐng)?jiān)谙旅婕t色框內(nèi)輸入分類(lèi)名稱(chēng)arc_bkzl_nameACCA

　　24.EAR=CAR=APR=(1+r/n)n–1有效年利率

　　25.IRR:(based on cash flow analysis)

　?、買(mǎi)RR>cost of capital,NPV>0,worth taking

　?、贗RR<cost of capital,NPV<0,not worthwhile.

　　26.ARR=average profit/average investment(ARR是基于profit)

　　Average investment=(initial investment–residual value)/2

　　27.type of standard:

　　①basic standard

　　②current standard

　?、踚deal standard

　?、躠ttainable standard

　　28.Variance

　?、馦aterial Variance

　?、舤otal material variance=standard cost–actual cost

　?、苖aterial price variance=(standard price–actual price)*actual quantity

　　⑶material usage variance=(standard usage of actual output-actual usage)*standard price.

　?、駾irect Labor Variance

　?、舠tandard pay–actual pay

　　⑵Labor rate variances=(standard rate–actual rate)*actual hrs of actual output

　?、荓abor efficiency variances=(standard hrs of actual output–actual hrs)*standard rate

　?、骎ariable production overhead variances

　?、臫otal variable O.H.variance=standard cost–actual cost

　?、芕ariable O.H.expenditure variance=(standard rate–actual rate)*actual hrs

　?、荲ariable O.H.efficiency variance=(standard hrs of actual output–actual hrs)*standard rate

備考資料ue_arc_bkzl
請(qǐng)?jiān)谙旅婕t色框內(nèi)輸入分類(lèi)名稱(chēng)arc_bkzl_nameACCA

　?、鬎ixed O.H.expenditure variance

　?、臚ixed O.H.Expenditure variance=budget expenditure–actual expenditure

　　⑵Fixed O.H.volume=(actual output-budgeted volume)*standard hrs per unit*standard rate per hr.

　?、荂apacity variance=(actual hrs worked–budgeted hrs worked)*standard rate per hr

　?、菶fficiency variance=(standard hrs worked for actual output–actual hrs worked)*standard rate per hr⑴+⑵：Fixed O.H.total variance=fixed O.H.absorbed–actual expenditure

　　ⅤSales variance

　?、臩ales price variances=(actual price–budget price)*actual sales units

　　⑵Sales volume variances=(actual sales units–budget sales units)*standard profit per unit

　　(absorption)

　?、荢ales volume variances=(actual sales units–budget sales units)*standard CPU(marginal costing)

　?、鯥dle time variances

　　Idle time variance=(expected idle time–actual idle time)*adjusted hr rate

　　29.The elements of a mission statement including:

　?、貾urpose

　?、赟trategy

　　③Policies and standards of behavior

　?、躒alues and culture

　　30.A critical success factor is a performance requirement that is fundamental to competitive success.

　　31.Profitability ratios

　?、賀eturn on capital employed(ROCE)

　　=profit before interest and tax/(shareholders’funds+long-term liabilities)×100%

　?、赗eturn on equity(ROE)=profit after tax/shareholders’funds×100%

　?、跘sset turnover=sales/capital employed×100%

　　=sales/(shareholders’funds+long-term liabilities)×100%

　?、躊rofit margin=profit before interest and tax/sales×100%

　　Profit margin×asset turnover=ROCE

　　32.Debt and gearing ratios

　?、貲ebt-to-equity ratio=long-term liabilities/total equity×100%

　　②Interest cover=PBIT/Interest×100%

　　33.Liquidity ratios

　?、貱urrent ratio=current assets/current liabilities

　?、赒uick ratio(acid test ratio)=current assets minus inventory/current liabilities

　　34.Working capital ratios

　?、買(mǎi)nventory days=average inventory*365/cost of sales

　　②Receivables days=average trade receivables*365/sales

　?、跴ayables days=average trade payables*365/cost of sales(or purchases)

　　35.Non-financial performance measures

　　Non-financial performance measures are considered to be leading indicators of financial performance.

　?、費(fèi)arket share

　?、贗nnovation

　?、跥rowth

　　④Productivity

　?、軶uality

　　⑥Social aspects

　　36.The balanced scorecard:

　　①financial perspective

　?、趀xternal perspective

　?、踓ustomer perspective

　?、躭earning and innovation perspective

備考資料ue_arc_bkzl
請(qǐng)?jiān)谙旅婕t色框內(nèi)輸入分類(lèi)名稱(chēng)arc_bkzl_nameACCA

　　37.Benchmarking:

　?、買(mǎi)nternal benchmarking

　?、贑ompetitive benchmarking

　　③Functional benchmarking

　?、躍trategic benchmarking

　　38.Value analysis is a planned,scientific approach to cost reduction,which reviews the material composition of a product and the product's design so that modifications and improvements can be made which do not reduce the value of the product to the customer or user.

　　39.Four aspects of'value'should be considered:

　?、貱ost value

　　②Exchange value

　　③Utility value

　?、蹺steem value

　　40.ROI=PBIT/capital employed*100%

　　Widely used and accepted;As a relative measure it enables comparisons to be made with divisions or companies of different sizes.

　　41.RI=PBIT-Imputed interest*capital employed.

　　Possible to use different rates of interest for different types of assets;Cost of finance is being considered.

　　在ACCA考試中，有一個(gè)常考點(diǎn)是值得考生們?nèi)リP(guān)注的，它就是Equivalent Annual Cost method(資產(chǎn)重置決策)，這個(gè)知識(shí)不僅可能會(huì)考到客觀題，也會(huì)有可能考到大題。下面我們來(lái)看看吧。

　　對(duì)于資產(chǎn)重置類(lèi)型題目的考察，主要是兩種形式：

　　一種是替換舊資產(chǎn)時(shí)有兩種資產(chǎn)選擇，但由于這兩種資產(chǎn)壽命各不同，無(wú)法直接對(duì)比選擇。比如替換舊設(shè)備有兩個(gè)選擇，一個(gè)是A設(shè)備，總成本$1000，使用壽命10年;一個(gè)是B設(shè)備，總成本$5000，使用壽命5年。此時(shí)無(wú)法直接拿$1000和$5000對(duì)比。

　　另一種則是舊資產(chǎn)的更換頻率，按幾年更換一次較為合適。比如可以3年或者5年進(jìn)行更換，但由于對(duì)應(yīng)發(fā)生的總成本可能也不同。所以此時(shí)也無(wú)法直接對(duì)比。

　　這兩種情況本質(zhì)其實(shí)都是由于年限不同，無(wú)法直接按成本進(jìn)行對(duì)比。所以就會(huì)采用接下來(lái)我們要說(shuō)的等額年金法EAC ( Equivalent Annual Cost method ) 來(lái)計(jì)算對(duì)比。這種方法不僅解決了年限不同的限制，即將其均攤切換到每一年的成本現(xiàn)值，這樣就能在相同周期內(nèi)(一年為基準(zhǔn))按照誰(shuí)小選誰(shuí)的原則。同時(shí)也考慮了貨幣的時(shí)間價(jià)值。所以結(jié)果會(huì)更加客觀準(zhǔn)確。

　　這種方法會(huì)有幾個(gè)假設(shè)前提：

　　一是不管選擇哪種方案，它只影響成本，對(duì)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)成本和效率無(wú)影響。

　　二是項(xiàng)目可以無(wú)限重置，一旦完成置換之后，一直會(huì)沿用下去，不考慮下次決策問(wèn)題。

　　計(jì)算步驟：

　　第一步：

　　計(jì)算每一個(gè)置換方案成本的凈現(xiàn)值。

　　第二步：

　　將成本的凈現(xiàn)值除以對(duì)應(yīng)的年金折現(xiàn)系數(shù)得到每年的等額年金成本。

　　公式：EAC=PV of Cost / Annuity Factor

　　(類(lèi)比不同項(xiàng)目周期收益：如果兩個(gè)項(xiàng)目的NPV不同，項(xiàng)目的周期也不同。進(jìn)行對(duì)比選擇時(shí)，按照同樣思路，將這兩個(gè)項(xiàng)目調(diào)整到同一時(shí)間維度，即切換到每年等額年收益即可進(jìn)行對(duì)比。

　　此時(shí)公式：Equivalent Annual Benefit (EAB)=NPV of Project/Annuity Factor)

　　真題2018 S/D Q31：

　　Melanie Co is considering the acquisition of a new machine with an operating life of three years. The new machine could be leased for three payments of $55,000, payable annually in advance.

　　Alternatively, the machine could be purchased for $160,000 using a bank loan at a cost of 8% per year. If the machine is purchased Melanie Co will incur maintenance costs of $8,000 per year, payable at the end of each year of operation. The machine would have a residual value of $40,000 at the end of its three-year life

　　Melanie Co’s production manager estimates that if maintenance routines were upgraded the new machine could be operated for a period of four years with maintenance costs increasing to $12,000 per year, payable at the end of each year of operation. If operated for four years the machine’s residual value would fall to $11,000. Taxation should be ignored.

　　Required:

　　Using a discount rate of 10%, calculate the equivalent annual cost of purchasing and operating the machine for both three years and four years, and recommend which replacement interval should be adopted.

　　因?yàn)轭}目問(wèn)題問(wèn)的是通過(guò)EAC計(jì)算，讓判斷按3年還是按4年置換。所以能確定的前提是購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)，第1段的租賃費(fèi)用$55,000在此問(wèn)無(wú)用。

　　第2段承接第1段對(duì)應(yīng)置換的新設(shè)備周期是3年，初始投資成本$160,000，這筆資金通過(guò)借款融資而來(lái)，借款利率具體要求是讓按10%，不是原來(lái)題目中的8%。之后每年年末發(fā)生$8,000的維修費(fèi)用，第3年末殘值收入$40,000。

　　第3段信息對(duì)應(yīng)設(shè)備周期是4年，依然通過(guò)借款融資初始投資成本$160,000，之后每年年末發(fā)生$12,000維修費(fèi)用，第4年末殘值收入$11,000。忽略稅的影響。

　　所以思路就是分別把周期為3年和4年對(duì)應(yīng)的成本的凈現(xiàn)值計(jì)算出來(lái)，除以對(duì)應(yīng)年金折現(xiàn)系數(shù)得到等額年金成本進(jìn)行對(duì)比：

　　通過(guò)EAC對(duì)比，發(fā)現(xiàn)周期為4年的資產(chǎn)等額年成本小于3年的。所以當(dāng)然選擇按照每4年進(jìn)行資產(chǎn)置換。

　　Recommendation The machine should be replaced every four years as the equivalent annual cost is lower.

　　來(lái)源：ACCA學(xué)習(xí)幫

　　在往年的ACCA考試里，同樣有一個(gè)常考點(diǎn)經(jīng)常會(huì)在試卷題目中出現(xiàn)，這考點(diǎn)就是“Borrowing cost”(借款利息)，今天會(huì)計(jì)網(wǎng)就跟大家講解借款利息的確認(rèn)和計(jì)算，希望有所幫助。

　　01、Qualifying asset

　　首先正常借款利息的確認(rèn)分錄為：DR finance cost CR loan/interest payable/cash

　　但是如果是為了建造qualifying asset 而發(fā)生的借款利息支出可以直接計(jì)入資產(chǎn)成本，即分錄為DR asset CR loan/interest payable/cash

　　那什么是qualifying asset 呢?

       Qualifying asset 是企業(yè)需要花很長(zhǎng)時(shí)間才可以使用或者銷(xiāo)售的資產(chǎn)，也就是要花費(fèi)很長(zhǎng)時(shí)間才可以建造完成的資產(chǎn)。

　　對(duì)于財(cái)務(wù)費(fèi)用，計(jì)算公式：財(cái)務(wù)費(fèi)用=負(fù)債*實(shí)際利率*時(shí)間

　　02、時(shí)間的確定

　　因此我們先來(lái)討論第一個(gè)問(wèn)題：即時(shí)間的確定，對(duì)于資本化的開(kāi)始時(shí)間，我們?cè)谝韵氯齻€(gè)開(kāi)始時(shí)間中取最遲：

　　1) 開(kāi)始建造

　　2) 開(kāi)始借款

　　3) 獲得許可證

　　比如，企業(yè)在X1.1.1向銀行借了一筆300K 8%的款項(xiàng)，在X1.3.1開(kāi)始建造資產(chǎn)，那么資本化的開(kāi)始時(shí)間就是X1.3.1;

　　建造中途，如果建造項(xiàng)目被中斷或暫停，那么資本化需要相應(yīng)暫停。比如X1.6.1-X1.7.31這兩個(gè)月員工罷工，工程無(wú)法繼續(xù)，那么資本化需要暫停2個(gè)月。

　　最后當(dāng)項(xiàng)目被建造完成時(shí)，資本化被終止，比如X1.12.31項(xiàng)目建造完成，那么資本化終止。

　　因此在我們這個(gè)例子中，本期資本化的借款利率金額=300K*8%*(3/12+5/12), 即只有8個(gè)月的利息支出可以資本化。

　　03、利率的確定

　　接下來(lái)我們來(lái)討論公式中第二個(gè)數(shù)字，即利率的確定既然是借款就分為兩類(lèi)，一類(lèi)是為了建造該資產(chǎn)專(zhuān)門(mén)借的一筆款項(xiàng)，即專(zhuān)項(xiàng)借款;一類(lèi)是企業(yè)目前的資產(chǎn)池子中的借款，即一般借款。

　　對(duì)于專(zhuān)項(xiàng)借款的處理比較簡(jiǎn)單，比如企業(yè)為了建造一個(gè)資產(chǎn)企業(yè)借了一筆利率為8%，金額為500K的款項(xiàng)，資本化的時(shí)間是9個(gè)月，那么資本化的借款成本=500K*8%*9/12=30K

　　對(duì)于一般借款的處理比較復(fù)雜，我們來(lái)看下面這個(gè)例子：

　　下表給出企業(yè)一般借款的情況

　　先來(lái)分析一下這個(gè)表格，其中利率為10%的借款期初X8.1.1金額是120，期末X8.12.31金額是120，說(shuō)明120的負(fù)債從期初一直存在到期末，同理金額為80的負(fù)債也是從期初存在到期末。

　　因此如果從這個(gè)資產(chǎn)池子拿錢(qián)投入Qualifying asset的建造，那么我們用10%的利率是不合適的，用8.5%的利率也是不合適的。

　　所以我們要計(jì)算出他們的加權(quán)平均利息，即10%*120/(120+80) + 8.5%*80/(120+80)=9.4%

　　所以應(yīng)該按照9.4%作為利率計(jì)算借款成本

　　下面我們來(lái)看一道例題題干的分析：

　　Golden Co had borrowed $4.8 million to finance the building of a building. Construction is expected to take three years. The loan was drawn down and incurred on 1 January 20X5 and work began on 1 April 20X5. $2 million of the loan was not utilized until 1 June 20X9 so Golden was able to invest it until needed.

　　Golden Co is paying 6% on the loan the can invest surplus funds at 4%.

　　Calculate the borrowing costs to be capitalised for the year ended 31 December 20X5 in respect of this project.

　　首先公司在X5.1.1借款4.8m，建造工作在X5.4.1開(kāi)始，因此借款利率開(kāi)始資本化的時(shí)間是X5.4.1，期末是X5.12.31，因此有9個(gè)月的利息需要資本化。

　　其中有2m的支出直到X9.6.1才開(kāi)始使用，因此2m在4.1-6.1這段期間可以爭(zhēng)取投資收入，抵減資本化的借款支出因此本年資本化的金額為4.8m*6%*9/12-2m*4%*2/12=0.203m

　　來(lái)源：ACCA學(xué)習(xí)幫

　　股本權(quán)益性投資一般風(fēng)險(xiǎn)高，包括普通股、優(yōu)先股、認(rèn)股權(quán)與認(rèn)股證等。是企業(yè)籌集資金的一種基本的金融工具。

　　股本權(quán)益性投資的概述

　　股本權(quán)益性投資，是企業(yè)籌集資金的一種基本的金融工具。投資者持有某企業(yè)的權(quán)益性證券，代表在該企業(yè)中享有所有者權(quán)益，普通股和優(yōu)先股就是常見(jiàn)的權(quán)益性證券。股本權(quán)益性投資是指購(gòu)買(mǎi)特定公司的股票，然后持有它，以獲得所有權(quán)權(quán)益，然后將其出售，根據(jù)其投資目標(biāo)產(chǎn)生合理的回報(bào)。權(quán)益性證券的持有者一般擁有在股東大會(huì)上的表決權(quán)和領(lǐng)取股利的權(quán)利，但此類(lèi)證券一般無(wú)還本日期，股東若無(wú)意繼續(xù)持有，可依法轉(zhuǎn)讓給他人而收回投資。權(quán)益性投資也可理解為為獲取其他企業(yè)的權(quán)益或凈資產(chǎn)所進(jìn)行的投資，屬于對(duì)外投資。股權(quán)投資在為企業(yè)提供必要的資金方面起著非常重要的作用，它們很好地代表了企業(yè)所有者的利益。這種資金來(lái)源可能來(lái)自發(fā)行股票的公眾，甚至來(lái)自私人股本和風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)。在提供必要的增長(zhǎng)資本以幫助企業(yè)承擔(dān)擴(kuò)張活動(dòng)所需的資金方面，它們確實(shí)取得了長(zhǎng)足的進(jìn)步。

　　股本權(quán)益性投資與股權(quán)投資的區(qū)別？

　　1、債權(quán)性投資，是指為取得債權(quán)所作的投資，如購(gòu)買(mǎi)國(guó)庫(kù)券，公司債券等。債券是一種定約證券，它以契約的形式明確規(guī)定投資企業(yè)與被投資企業(yè)的權(quán)利與義務(wù)，無(wú)論被投資企業(yè)有無(wú)利潤(rùn)，投資企業(yè)均享有定期收回本金，獲取利息的權(quán)利。企業(yè)進(jìn)行債權(quán)性投資，一般是為了取得高于銀行存款利率的利息，并保證按期收回本息。

　　2、權(quán)益性投資，是指為獲取另一企業(yè)的凈資產(chǎn)所有權(quán)所作的投資，包括普通股，優(yōu)先股，認(rèn)股權(quán)與認(rèn)股證等。權(quán)益性證券的持有者一般擁有在股東大會(huì)上。

　　權(quán)益性投資包括哪些？

　　權(quán)益性投資包括對(duì)其他企業(yè)普通股的投資，為獲得其他企業(yè)的股權(quán)、優(yōu)先股、股權(quán)和認(rèn)股權(quán)證等而進(jìn)行的合資投資。簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，權(quán)益性投資指的就是為獲取其他企業(yè)的權(quán)益或凈資產(chǎn)所進(jìn)行的投資。投資者持有某企業(yè)的權(quán)益性證券，代表在該企業(yè)中享有所有者權(quán)益。

　　股本的概念

　　股份資本是指通過(guò)發(fā)行股票將許多個(gè)別資本聯(lián)合為集團(tuán)資本的一種資本形式。股份資本企業(yè)，是股份公司。股份公司的資本，不單獨(dú)屬于某個(gè)股票所有者或股東，而歸全體股東集團(tuán)所有。股東沒(méi)有獨(dú)立支配自己入股資本的權(quán)力，只能出賣(mài)股票而收回資本，不能向公司討還入股資本。股東有權(quán)參加本公司股東大會(huì)，討論和表決公司的重大問(wèn)題并進(jìn)行決策。股份資本是資本所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)分離的資本。在獨(dú)資企業(yè)中實(shí)際執(zhí)行職能的資本家，在股份公司中轉(zhuǎn)化為單純的經(jīng)理，是他人資本的經(jīng)營(yíng)者。資本所有者則轉(zhuǎn)化為單純的所有者，即單純的貨幣資本家。股份資本是生產(chǎn)社會(huì)化與資本主義個(gè)人及合伙的占有形式之間矛盾的產(chǎn)物，是在信用制度發(fā)展基礎(chǔ)上建立起來(lái)的。

　　acca的f7科目中文名稱(chēng)為《（FR）財(cái)務(wù)報(bào)告》，屬于有一定難度的階段，通過(guò)率在50％左右。這門(mén)課程涵蓋了復(fù)雜的財(cái)務(wù)報(bào)表和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，需要學(xué)生具備扎實(shí)的會(huì)計(jì)知識(shí)和技能。

（點(diǎn)擊咨詢(xún)，專(zhuān)業(yè)老師1V1指導(dǎo)）

　　f7科目屬于第二階段，是f3的擴(kuò)展和深化。這一門(mén)課核心內(nèi)容主要是關(guān)于企業(yè)財(cái)務(wù)工作報(bào)告的編制，包括學(xué)生獨(dú)立公司和集團(tuán)有限公司的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息技術(shù)報(bào)告。也就是一個(gè)大家比較頭疼的個(gè)別財(cái)務(wù)報(bào)表和合并財(cái)務(wù)報(bào)表。最后，對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告中的信息系統(tǒng)進(jìn)行研究分析和解釋。

acca的f7科目考試題型和范圍

　　acca的f7科目的考試時(shí)間為10分鐘的考試說(shuō)明閱讀時(shí)間加上3小時(shí)的答題時(shí)間，合計(jì)為3小時(shí)10分鐘。

　　1、Section A（共30分。共15道題，每道題2分）：?jiǎn)芜x、多選、判斷、填空、拖拽匹配題、熱點(diǎn)題、下拉菜單題

　　2.B節(jié)（共30分）。案例問(wèn)題3個(gè)，每個(gè)案例下有5個(gè)客觀問(wèn)題，共15個(gè)問(wèn)題，每個(gè)問(wèn)題2分）：?jiǎn)栴}類(lèi)型包括：拖動(dòng)匹配問(wèn)題、單選、多項(xiàng)選擇、判斷、填空、熱題、下拉菜單問(wèn)題

　　3.c部分（40分，2道題，每道20分）:2道案例分析題

　　額外10分的種子題，隨機(jī)分配在Section A五個(gè)獨(dú)立進(jìn)行客觀分析題中，或Section B圍繞一個(gè)單一問(wèn)題情境可以設(shè)置的五個(gè)客觀主義題中。

acca的f7科目會(huì)考到的知識(shí)點(diǎn)有哪些？

　　acca的f7科目考試會(huì)考到的部分知識(shí)點(diǎn)如下：

　　1.Asset：as a result of past events;controlled by the entity

　　Liability：a present obligation

　　Equity：the residue interest.

　　2.Measurement bases：

　　Historical cost：歷史成本法，購(gòu)買(mǎi)時(shí)的價(jià)錢(qián)

　　Fair value：公允價(jià)值，在市場(chǎng)中的價(jià)錢(qián)

　　Value in use：使用價(jià)值（將來(lái)幾年的折現(xiàn)）

　　Current cost：重置成本（購(gòu)買(mǎi)一個(gè)全新資產(chǎn)的價(jià)值）

　　3.IASB conceptual framework

　　1）.underlying assumption:going concern（>12 months）

　　2）.Fundamental qualitative characteristics:

　　relevance（materiality）;faithful representation（substance and economic reality）

　　3）.Enhancing qualitative；comparability;verifiability;timeliness.

　　4.Regulatory framework:

　　IFRS:監(jiān)管

　　IASB:制定準(zhǔn)則，負(fù)責(zé)相關(guān)準(zhǔn)則的issue，revise

　　IFRC IC:解釋委員會(huì)

　　IFRC AC:咨詢(xún)委員會(huì)

　　5.Principle-based framework:judgement

　　Rule-based framework:detailed regulations

　　超實(shí)用ACCA備考資料包，助你順利拿下ACCA證書(shū)，點(diǎn)擊下方免費(fèi)下載海量學(xué)習(xí)資料，現(xiàn)在領(lǐng)取，下一位ACCA持證人就是你！

備考資料ue_arc_bkzl
請(qǐng)?jiān)谙旅婕t色框內(nèi)輸入分類(lèi)名稱(chēng)arc_bkzl_nameACCA

acca的f7科目常考公式整理

　　acca的f7科目常考公式：Liquidity

　　Current ratio=current asset÷current liability

　　Quick ratio=（Debtors+investments+cash）÷current liability

　　acca的f7科目?？脊剑篖ong-term solvency

　　Debt ratio=total debts÷equity×100%

　　Gearing ratio=Fixed return capital,preference shares,debentures,loan stock÷Equity capital and reserves

　　OR=Debt÷Debt+Equity

　　Interest cover=PBIT÷interest charges

　　acca的f7科目?？脊剑篧orking capital analysis

　　Inventory turnover=Cost of sales÷Average inventory

　　OR=Average inventory÷Cost of sales×365

　　Receivable days=Average trade receivable÷credit sales×365

　　Payable days=Average trade payables÷Credit purchases×365

　　acca的f7科目?？脊剑篒nvestment ratios

　　Dividend yield=Dividend per share÷Current market price per share

　　Dividend cover=EPS÷dividend per share

　　Price/earnings（PE）ratio=Current market price per share÷EPS

　　acca的f7科目常考公式：Profitability and return

　　Return on（total）capital employed（ROCE）=Profit before interest and tax÷（Share capital+reserves+debt）×100

　　Gross profit percentage=Gross profit÷Sales×100

　　Overheads/sales percentage=Overheads÷Sales×100

　　Asset turnover=Turnover÷capital employed

　　Gross profit margin=Gross Profit÷Revenue×100

　　資本公積轉(zhuǎn)增股本都是會(huì)漲的，可以認(rèn)為是利好，但另一方面凈資產(chǎn)被嚴(yán)重稀釋?zhuān)栽诙虝r(shí)間內(nèi)算是利好。

　　公司總資產(chǎn)包括注冊(cè)資本、未分配利潤(rùn)與資本公積等。資本公積來(lái)源于所發(fā)行的股票，股票都是溢價(jià)發(fā)行，資本公積即溢價(jià)的部分。用這部分增加公司注冊(cè)資本則為資本金轉(zhuǎn)增股本，這是從賬目上來(lái)看的，公司總資產(chǎn)沒(méi)有發(fā)生任何改變，但由于我國(guó)股市有著自身的特殊性，認(rèn)為便宜的股票更令人接受，所以一般資本公積金轉(zhuǎn)增股本都是會(huì)漲的，從而在中國(guó)應(yīng)該算是利好。

　　資本公積轉(zhuǎn)增股本相關(guān)分錄怎么做？

　?。?、資本公積轉(zhuǎn)增股本

　　借：資本公積

　　　　貸：股本

　　２、派發(fā)股票股利

　　借：利潤(rùn)分配——轉(zhuǎn)作股本的普通股股利

　　　　貸：股本

　　　　　　資本公積——股本溢價(jià)

　　３、派發(fā)現(xiàn)金股利

　　借：利潤(rùn)分配——應(yīng)付普通股股利

　　　　貸：應(yīng)付股利

　　４、盈余公積補(bǔ)虧

　　借：盈余公積

　　　　貸：利潤(rùn)分配——其他轉(zhuǎn)入

　　資本公積轉(zhuǎn)增股本的動(dòng)機(jī)？

　　1、公司看好未來(lái)盈利前景，傳遞了一種較為積極的信號(hào)；

　　2、可以降低公司股價(jià)，這樣資金較少的投資者也可以買(mǎi)入高股價(jià)公司的股票，有利于增加公司股票的流動(dòng)性。

　　資本公積轉(zhuǎn)增資本有什么影響？

　　公積金轉(zhuǎn)增資本是在股東權(quán)益內(nèi)部，把公積金轉(zhuǎn)到“股本”或者“實(shí)收資本”賬戶(hù)，并按投資者所持公司股份比例大小分到投資者的賬戶(hù)中，從而增加每個(gè)投資者的投入資本。轉(zhuǎn)增股本并非是利潤(rùn)分配，只是公司增加股本的一種行為，其來(lái)源是上市公司的資本公積。若公司還沒(méi)有上市，則是將其平均分配到各個(gè)股東手中。轉(zhuǎn)增股本是將資本公積轉(zhuǎn)入股本賬戶(hù)，股本、資本公積、未分配利潤(rùn)和盈余公積都屬于股東權(quán)益類(lèi)賬戶(hù)，為投資者所有，經(jīng)轉(zhuǎn)增股本后，股東權(quán)益并沒(méi)有任何改變，不會(huì)影響總資產(chǎn)和總負(fù)債。總的來(lái)說(shuō)，轉(zhuǎn)增股本行為本身只是會(huì)計(jì)上的轉(zhuǎn)帳。

　　實(shí)收股本，專(zhuān)用于股份制的公司，是企業(yè)投入的資本。實(shí)收資本，專(zhuān)用于核算有限責(zé)任公司，個(gè)人獨(dú)資企業(yè)，合伙企業(yè)等投入的資本。實(shí)收股本和實(shí)收資本的區(qū)別在哪呢？

　　實(shí)收股本和實(shí)收資本的區(qū)別

　　首先，兩者適用的公司種類(lèi)不同，這個(gè)從上面的概念中，就很容易進(jìn)行區(qū)分。

　　其次，兩者的會(huì)計(jì)分錄編制也是不同的：

　　股份制企業(yè)對(duì)實(shí)收股本進(jìn)行賬務(wù)處理時(shí)：

　　借：銀行存款

　　貸：股本

　　股份制企業(yè)以外的其他企業(yè)對(duì)實(shí)收資本的賬務(wù)處理

　　借：銀行存款

　　貸：實(shí)收資本

　　實(shí)收資本和實(shí)繳資本是同樣的意思嗎？

　　答： 實(shí)收資本和實(shí)繳資本實(shí)際上就是一個(gè)意思，都是指公司剛剛成立時(shí)，實(shí)際收到的股東的出資總金額。但是，他們不等同于注冊(cè)資本。因?yàn)楣蓶|認(rèn)購(gòu)一定的股份后，會(huì)一次性繳納，也可能分批繳納，也有可能在規(guī)定的年限后繳納，所以，實(shí)收資本或者實(shí)繳資本一般小于或者等于注冊(cè)資本。

　　我國(guó)新修訂的公司法對(duì)公司資本采納了一定程度上的授權(quán)資本制，簡(jiǎn)單理解就是，股東可以先認(rèn)繳一定比例的資本，剩余資本可以在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)補(bǔ)交完成即可。這也為很多有創(chuàng)業(yè)夢(mèng)想的企業(yè)家進(jìn)行創(chuàng)業(yè)帶來(lái)了資金流上的緩沖期，換言之，就是鼓勵(lì)大家創(chuàng)業(yè)，激活經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

　　以上內(nèi)容就是關(guān)于實(shí)收股本和實(shí)收資本的區(qū)別，希望能對(duì)你有所幫助。

　　相信各位ACCA考生在平時(shí)的做題以及上課過(guò)程中都已經(jīng)接觸到了與SOPL和SOFP相關(guān)的一些知識(shí)。SOPL和SOFP都是ACCA(AB)科目中比較重點(diǎn)的內(nèi)容，今天會(huì)計(jì)網(wǎng)給大家整理了與SOFP和SOPL相聯(lián)系的知識(shí)點(diǎn)。

　　SOFP介紹

　　首先我們來(lái)看一下資產(chǎn)負(fù)債表。它的英文名稱(chēng)叫做Statement of financial position, 簡(jiǎn)稱(chēng)SOFP。曾用名是Balance sheet，簡(jiǎn)稱(chēng)B/S。資產(chǎn)負(fù)債表其強(qiáng)調(diào)的是時(shí)點(diǎn)的概念，也就是at a particular date。它看的是截止到這個(gè)時(shí)間點(diǎn)上的asset、liability以及equity的狀況是怎樣的。

　　所謂的資產(chǎn)負(fù)債表觀指的是 Asset=Liability+Equity。

　　Asset分為Non current asset 和Current asset。Non current asset是指不能在1年或者超過(guò)1年的1個(gè)營(yíng)業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)或者耗用的資產(chǎn)。典型的Non current asset有：Property, plant and equipment; Current asset是指企業(yè)可以在1年或者超過(guò)1年的1個(gè)營(yíng)業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)或者運(yùn)用的資產(chǎn)。常見(jiàn)的Current asset有：Inventory; Trade receivables; Cash and cash equivalents. Share capital以及Retained earning是屬于Equity中的。

　　Liability也是分為Non current liability和Current liability的。Non current liability非流動(dòng)負(fù)債又稱(chēng)為長(zhǎng)期負(fù)債。是指償還期在1年以上的債務(wù)。比如：Long-term borrowing; Current liability流動(dòng)負(fù)債是指在1年或者1年以?xún)?nèi)的1個(gè)營(yíng)業(yè)周期內(nèi)償還的債務(wù)。比如：Trade payable; Short term borrowing.

　　站在AB科目的角度上，對(duì)于資產(chǎn)負(fù)債表這里，我們還涉及一個(gè)公式：Working capital營(yíng)運(yùn)資本=current asset-current liability

　　SOPL介紹

　　接下來(lái)，我們?cè)賮?lái)看下利潤(rùn)表。它的英文名稱(chēng)叫做Statement of profit or loss 簡(jiǎn)稱(chēng)SOPL。它也可以叫做 income statement， 它是反映企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)(月份、年度) 經(jīng)營(yíng)成果(利潤(rùn)或虧損) 的報(bào)表。

　　在學(xué)習(xí)AB科目的時(shí)候，我們也要簡(jiǎn)單的知道哪些是屬于SOPL中的。

　　比如 Revenue/sales/turnover; Cost of sales; Gross profit; Expense......這些都是屬于SOPL中的。所以考試的時(shí)候一定要判斷出來(lái)，哪些是屬于SOFP，哪些是屬于SOPL的。

　　相信大家在做題的時(shí)候也發(fā)現(xiàn)了，有的題目會(huì)說(shuō)高估期末存貨對(duì)profit有什么影響?這是由于一個(gè)公式得來(lái)的。

　　Opening inventory + purchase - cost of sales = Closing inventory

　　如果高估期末存貨，那么就相當(dāng)于低估了cost of sales。那么根據(jù)SOPL的格式。Revenue-cost of sales=gross profit，所以低估cost of sales就相當(dāng)于高估了profit。所以才是高估期末存貨相當(dāng)于高估了gross profit。

　　好啦，本期的知識(shí)點(diǎn)就到這里結(jié)束了，我們下期再見(jiàn)。

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