資金成本是企業(yè)籌集和使用資金而支付的各種費用，是資金使用者向資金所有者和中介人支付的占用費和籌集費。計算資金成本率時，可以通過資金成本率=資金占用費/所籌資金*100%得出。

　　資金成本的計算公式

　　資金成本率=資金占用費/所籌資金*100%。

　　長期借款資金成本率＝借款利息率×（1－所得稅率）*100%

　　債券資金成本率＝（債券面值×票面利率）×（1－所得稅率）/[債券的發(fā)行價格×（1－債券籌資費率）]*100%

　　普通股股票資金成本率有好幾種計算公式：常用的是：無風(fēng)險利率＋貝塔系數(shù)×（市場報酬率－無風(fēng)險利率），如果股利固定不變，則：普通股股票資金成本率＝每年固定的股利/[普通股發(fā)行價格×（1－普通股籌資費率）]如果股利增長率固定不變，則普通股股票資金成本率＝預(yù)期第一年的股利/[普通股發(fā)行價格×（1－普通股籌資費率）]＋股利固定增長率

　　留存收益的資金成本率與普通股股票的資金成本率計算公式基本相同，只是不需要考慮籌資費率。

　　資金成本的作用

　　1、是比較籌資方式、選擇籌資方案的依據(jù)。

　　2、是評價投資項目可行性的主要經(jīng)濟(jì)標(biāo)準(zhǔn)。

　　3、是評價企業(yè)經(jīng)營成果的最低尺度。

　　資金成本和資本成本的區(qū)別

　　從定義上看，資本成本與資金成本都是企業(yè)發(fā)行融資工具的代價，也即決定企業(yè)融資決策的價格指標(biāo)，這一共同點啟發(fā)我們應(yīng)該到定價理論中去探討它們的根本區(qū)別：

　　1、從是否應(yīng)考慮風(fēng)險因素看：在金融理論的發(fā)展過程中,定價理論一直作為貫徹其中的軸心，推動著整個金融理論的發(fā)展。在我國理論界缺乏風(fēng)險意識的背景下，企業(yè)融資時側(cè)重使用建立在籌集費和占用費基礎(chǔ)上的資金成本概念也就在情理之中了；

　　2、從是否體現(xiàn)出完善的現(xiàn)代公司治理機(jī)制看：委托代理理論認(rèn)為,在公司企業(yè)中，公司管理者的利益與股東的利益是不一致的。公司管理者需要的是他們個人收益的最大化，而這種個人收益最大化卻可能與股東利益最大化發(fā)展沖突。因此，必須設(shè)計相應(yīng)的公司治理機(jī)制以保護(hù)股東的利益。

　　資金周轉(zhuǎn)率是反映資金周轉(zhuǎn)速度的指標(biāo)，企業(yè)資金包括固定資金和流動資金，在生產(chǎn)經(jīng)營過程中不間斷地循環(huán)周轉(zhuǎn)，從而使企業(yè)獲得日常經(jīng)營的銷售收入。

　　資金周轉(zhuǎn)率是什么？

　　資金周轉(zhuǎn)率是反映資金周轉(zhuǎn)速度的指標(biāo)，企業(yè)資金包括固定資金和流動資金，在生產(chǎn)經(jīng)營過程中不間斷地循環(huán)周轉(zhuǎn)，從而使企業(yè)獲得日常經(jīng)營的銷售收入。

　　資金周轉(zhuǎn)率計算公式

　　資金周轉(zhuǎn)率=本期主營業(yè)務(wù)收入/【（期初占用資金+期末占用資金）/2】。企業(yè)用盡可能少的資金占用來取得盡可能多的銷售收入，從而說明資金周轉(zhuǎn)速度快，資金利用的效果較好。

　　營運(yùn)資本周轉(zhuǎn)率怎么理解？

　　營運(yùn)資本周轉(zhuǎn)率是銷售收入凈額與營運(yùn)資本平均余額的比值。營運(yùn)資本周轉(zhuǎn)率的計算公式是：營運(yùn)資本周轉(zhuǎn)率=銷售收入凈額/營運(yùn)資本平均余額*100%。

　　資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是什么意思？

　　資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是總營業(yè)額與總資產(chǎn)之比，衡量企業(yè)資產(chǎn)管理效率的重要財務(wù)比率。一般使用“資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)”或“資產(chǎn)與收入比”指標(biāo)，不使用“資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)”。

　　總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是衡量公司資產(chǎn)運(yùn)營效率的重要指標(biāo)，反映了公司經(jīng)營期間全部資產(chǎn)從投入到產(chǎn)出的流轉(zhuǎn)速度，體現(xiàn)了公司全部資產(chǎn)的管理質(zhì)量及利用效率。公司可以通過該指標(biāo)的分析，反映公司本年度及以前年度總資產(chǎn)的運(yùn)營效率和變化，發(fā)現(xiàn)公司與同類公司在資產(chǎn)利用上的差距，促進(jìn)公司挖掘潛力，積極創(chuàng)收，從而提高產(chǎn)品市場占有率與資產(chǎn)利用效率。

　　資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率一般是多少較為合適？

　　資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率一般在0.8到1之間比較合適，一般企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)為0.8。資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是企業(yè)銷售收入與固定資產(chǎn)凈值的比率，表示在一個會計年度內(nèi)，固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)的次數(shù)，或表示每1元固定資產(chǎn)支持的銷售收入。主要用于分析對廠房、設(shè)備等固定資產(chǎn)的利用效率，比率越高，說明利用率越高，管理水平越好。

　　如果資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率與同行業(yè)平均水平相比偏低，則說明企業(yè)對固定資產(chǎn)的利用率較低，可能會影響企業(yè)的獲利能力。

　　營業(yè)成本率是營業(yè)成本占營業(yè)收入的比例，方便和同行業(yè)比較，確定改進(jìn)方向。計算公式為：營業(yè)成本率=營業(yè)成本÷營業(yè)收入×100%，成本費用率指標(biāo)可以評價企業(yè)對成本費用的控制能力和經(jīng)營管理水平，促使企業(yè)加強(qiáng)內(nèi)部管理，節(jié)約支出，提高經(jīng)營質(zhì)量。

　　成本費用率介紹

　　成本費用利潤率反映了企業(yè)在當(dāng)期發(fā)生的所有成本費用所帶來的收益的能力。

　　成本費用率公式為：成本費用率=成本費用總額(營業(yè)成本、期間費用)/營業(yè)收入×100%。成本費用利潤率=（利潤總額÷成本費用總額）×100%。

　　主營業(yè)務(wù)成本

　　主營業(yè)務(wù)成本是指從事主營業(yè)務(wù)而發(fā)生的實際成本。包括支付給營銷員的傭金，業(yè)務(wù)部門的辦公費、折舊費、水電費、人員工資、福利費、差旅費、交通費、通訊費，以及其他與主營業(yè)務(wù)直接相關(guān)的成本。

　　主營業(yè)務(wù)成本是指公司生產(chǎn)和銷售與主營業(yè)務(wù)有關(guān)的產(chǎn)品或服務(wù)所必須投入的直接成本，主要包括原材料、人工成本(工資)和固定資產(chǎn)折舊等。

　　“主營業(yè)務(wù)成本”用于核算企業(yè)因銷售商品、提供勞務(wù)或讓渡資產(chǎn)使用權(quán)等日?；顒佣l(fā)生的實際成本。

　　“主營業(yè)務(wù)成本”賬戶下應(yīng)按照主營業(yè)務(wù)的種類設(shè)置明細(xì)賬，進(jìn)行明細(xì)核算。

　　期末，應(yīng)將本賬戶的余額轉(zhuǎn)入“本年利潤”賬戶，結(jié)轉(zhuǎn)后本賬戶應(yīng)無余額。

　　其他業(yè)務(wù)成本

　　其他業(yè)務(wù)成本是指企業(yè)確認(rèn)的除主營業(yè)務(wù)活動以外的其他日常經(jīng)營活動所發(fā)生的支出。其他業(yè)務(wù)成本包括銷售材料的成本、出租固定資產(chǎn)的折舊額、出租無形資產(chǎn)的攤銷額、出租包裝物的成本或攤銷額等。采用成本模式計量投資性房地產(chǎn)的，其投資性房地產(chǎn)計提的折舊額或攤銷額，也構(gòu)成其他業(yè)務(wù)成本。企業(yè)應(yīng)當(dāng)設(shè)置“其他業(yè)務(wù)成本”科目，核算企業(yè)確認(rèn)的除主營業(yè)務(wù)活動以外的其他日常經(jīng)營活動所發(fā)生的支出。企業(yè)發(fā)生的其他業(yè)務(wù)成本，借記本科目，貸記“原材料“、“周轉(zhuǎn)材料”、“累計折舊”、“累計攤銷”、“應(yīng)付職工薪酬”、“銀行存款”等科目。“其他業(yè)務(wù)成本”科目按其他業(yè)務(wù)成本的種類進(jìn)行明細(xì)核算。期末，“其他業(yè)務(wù)成本”科目余額轉(zhuǎn)入“本年利潤”科目，結(jié)轉(zhuǎn)后，“其他業(yè)務(wù)成本”科目無余額。

　　變動成本率是與邊際貢獻(xiàn)率相對應(yīng)的概念，即變動成本在銷售收入中所占的百分率，也叫補(bǔ)償率。變動成本率=變動成本÷銷售收入×100%=（單位變動成本×銷售量）÷（單價×銷售量）×100%=單位變動成本÷單價×100%。變動成本法下把固定制造費用視同期間成本全額計入當(dāng)期損益。

　　變動成本率和邊際貢獻(xiàn)率的關(guān)系

　　由于銷售收人被分為變動成本和邊際貢獻(xiàn)兩部分，前者是產(chǎn)品自身的耗費，后者是給企業(yè)的貢獻(xiàn)，兩者百分率之和應(yīng)當(dāng)為1。

　　即：變動成本率+邊際貢獻(xiàn)率=1。

　　變動成本率與邊際貢獻(xiàn)率之間是一種互補(bǔ)的關(guān)系，產(chǎn)品的變動成本率高，則邊際貢獻(xiàn)率低，創(chuàng)利能力??；反之，產(chǎn)品的變動成本率低，則邊際貢獻(xiàn)率高，創(chuàng)利能力高。

　　變動成本率與邊際貢獻(xiàn)率的關(guān)系

　　變動成本率與邊際貢獻(xiàn)率的關(guān)系是互補(bǔ)的。產(chǎn)品變動成本率高，邊際貢獻(xiàn)率低，盈利能力小。反之，當(dāng)產(chǎn)品的變動成本率較低時，邊際貢獻(xiàn)率較高，盈利能力較高。

　　變動成本率與邊際貢獻(xiàn)率的概念

　　可變成本率，又稱為補(bǔ)償率，是與邊際貢獻(xiàn)率相對應(yīng)的概念，可變成本率也就是可變成本占銷售收入的百分比。

　　邊際貢獻(xiàn)是指銷售收入減去可變成本后的余額，通常稱為毛利。它是管理會計中常用的一個非常重要的概念。

　　在企業(yè)的財務(wù)管理中，計息余額表、一般余額表、存貨性成本、以政府名義接受的捐贈收入以及賬務(wù)清理是影響企業(yè)資金運(yùn)作和成本控制的關(guān)鍵因素。這些項目不僅關(guān)系到企業(yè)的財務(wù)狀況和盈利能力，也涉及到企業(yè)的風(fēng)險防控和運(yùn)營效率。因此，對這些項目的管理和控制是企業(yè)財務(wù)管理的重要內(nèi)容。

　　計息余額表是記錄企業(yè)各類存款賬戶的余額和利息的表格。這部分資金雖然不屬于企業(yè)的主營業(yè)務(wù)收入，但合理的管理和運(yùn)用可以為企業(yè)帶來額外的收益。企業(yè)需要對計息余額表進(jìn)行定期的更新和分析，確保資金的安全性和流動性，提高資金使用效率。

　　一般余額表是記錄企業(yè)所有賬戶的余額情況的表格。它反映了企業(yè)在某一特定時間點的財務(wù)狀況，是企業(yè)進(jìn)行財務(wù)分析和決策的重要依據(jù)。企業(yè)需要對一般余額表進(jìn)行定期的編制和審查，確保數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確性和完整性。

　　存貨性成本是指與存貨相關(guān)的成本，包括采購成本、儲存成本和損耗成本等。這部分成本直接影響到企業(yè)的盈利能力和市場競爭力。企業(yè)需要通過有效的供應(yīng)鏈管理和庫存控制來降低存貨性成本，提高存貨周轉(zhuǎn)率和企業(yè)效益。

　　以政府名義接受的捐贈收入是指企業(yè)因接受政府的捐贈而獲得的收入。這部分收入雖然增加了企業(yè)的收益，但也需要企業(yè)進(jìn)行嚴(yán)格的管理和合理的使用。企業(yè)需要根據(jù)相關(guān)法規(guī)和政策，對捐贈收入進(jìn)行準(zhǔn)確的會計處理和稅務(wù)申報，避免產(chǎn)生不必要的法律風(fēng)險。

　　賬務(wù)清理是指對企業(yè)的財務(wù)記錄進(jìn)行整理、核對和調(diào)整的過程。它旨在確保企業(yè)的財務(wù)數(shù)據(jù)真實、準(zhǔn)確和完整，為企業(yè)的決策提供可靠的信息支持。企業(yè)需要定期進(jìn)行賬務(wù)清理，及時發(fā)現(xiàn)和糾正財務(wù)錯誤或舞弊行為，保障企業(yè)的財務(wù)健康和聲譽(yù)。

　　綜上所述，計息余額表、一般余額表、存貨性成本、以政府名義接受的捐贈收入以及賬務(wù)清理是企業(yè)財務(wù)管理中不可忽視的項目。企業(yè)需要對這些項目進(jìn)行細(xì)致的管理和控制，以確保資金的安全性和流動性，降低存貨性成本，合理使用捐贈收入，并保持財務(wù)數(shù)據(jù)的真實性和準(zhǔn)確性。通過這些措施，企業(yè)可以提高資金使用效率和盈利能力，降低風(fēng)險和損失，實現(xiàn)健康、穩(wěn)定和可持續(xù)的發(fā)展。

　　變動成本率的計算公式為：變動成本率=變動成本÷銷售收入×100%=（單位變動成本×銷售量）÷（單價×銷售量）×100%=單位變動成本÷單價×100%。

　　變動成本率=變動成本總額/銷售收入。

　　變動成本率也叫做補(bǔ)償率，是與邊際貢獻(xiàn)率相對應(yīng)的概念，即變動成本在銷售收入中所占的百分率。

　　變動成本法的概念

　　變動成本法又稱直接成本法。是指產(chǎn)品成本只包括產(chǎn)品生產(chǎn)過程中所消耗的直接材料、直接人工和變動制造費用，而把固定性制造費用作為當(dāng)期的期間成本，全額列入損益表，作為當(dāng)期銷售收入的一個扣減項目。

　　變動成本是指在特定的業(yè)務(wù)量范圍內(nèi)，其總額會隨業(yè)務(wù)量的變動而成正比例變動的成本。可以區(qū)分為兩大類：技術(shù)性變動成本和酌量性變成本。

　　技術(shù)性變動成本是指與產(chǎn)量有明確的技術(shù)或?qū)嵨镪P(guān)系的變動成本。這種成本只要生產(chǎn)就必然會發(fā)生，若不生產(chǎn)，其技術(shù)變動成本便為零。

　　酌量性變動成本是指通過管理當(dāng)局的決策行動可以改變的變動成本。這類成本的特點是其單位變動成本的發(fā)生額可由企業(yè)最高管理層決定。

　　變動成本計算公式

　　1、產(chǎn)品變動成本=直接材料成本+直接人工成本+變動制造費用。

　　變動成本法把固定制造費用視同期間成本全額計入當(dāng)期損益。

　　在變動成本法下，利潤的計算通常采用貢獻(xiàn)式利潤表。該表一般應(yīng)包括營業(yè)收入、變動成本、邊際貢獻(xiàn)、固定成本、利潤等項目。

　　銷售成本率，一般反映了企業(yè)每單位銷售收入需要的成本支出，當(dāng)銷售成本率過高，則說明了企業(yè)處于不利的市場競爭地位。對于銷售成本率，應(yīng)如何計算？

　　銷售成本率的計算公式

　　銷售成本率是銷售成本與銷售收入的比例，用來反映企業(yè)每單位銷售收入所需的成本支出，一般銷售成本率越高，則企業(yè)的盈利能力越差。銷售成本率的計算公式為：銷售成本率 = 銷售成本/銷售收入 × 100%。

　　銷售成本如何計算？

　　銷售成本計算公式：銷售成本=期初存貨成本+本期購貨成本-期末存貨成本

　　銷售成本是指已銷售產(chǎn)品的生產(chǎn)成本或已提供勞務(wù)的勞務(wù)成本以及其他銷售的業(yè)務(wù)成本。包括主營業(yè)務(wù)成本和其他業(yè)務(wù)成本兩部分，其中，主營業(yè)務(wù)成本是企業(yè)銷售商品產(chǎn)品、半成品以及提供工業(yè)性勞務(wù)等業(yè)務(wù)所形成的成本;其他業(yè)務(wù)成本是企業(yè)銷售材料、出租包裝物、出租固定資產(chǎn)等業(yè)務(wù)所形成的成本。

　　產(chǎn)品銷售成本是指企業(yè)所銷售產(chǎn)成品的生產(chǎn)成本。企業(yè)為了核算這部分已銷售產(chǎn)品的成本，設(shè)置了“產(chǎn)品銷售成本”賬戶。該賬戶的借方登記售出產(chǎn)品按照先進(jìn)先出法、加權(quán)平均法等成本流動假設(shè)計算的制造成本，貸方登記期末轉(zhuǎn)入“本年利潤”賬戶，由本期產(chǎn)品銷售收入補(bǔ)償?shù)氖鄢霎a(chǎn)品的制造成本，結(jié)轉(zhuǎn)后該賬戶無余額。